新能源汽車(chē)作為我省“首位產(chǎn)業(yè)”強(qiáng)勢(shì)崛起，越來(lái)越多的優(yōu)質(zhì)企業(yè)在這里拔節(jié)生長(zhǎng)，光伏、鋰電、氫能等細(xì)分行業(yè)競(jìng)相迸發(fā)……堅(jiān)實(shí)深厚的產(chǎn)業(yè)基礎(chǔ)，有效有力的政策引導(dǎo)，如今的合肥，已經(jīng)成為新能源產(chǎn)業(yè)發(fā)展的良田沃土。

9月初，中國(guó)銀河證券舉辦的“新機(jī)遇 能聚力 源合作 贏(yíng)未來(lái)”主題論壇圓滿(mǎn)落幕，興泰資本受邀參加，與IDG資本、國(guó)家電力投資集團(tuán)、清科集團(tuán)、力鼎資本等知名投資機(jī)構(gòu)同臺(tái)，分享合肥新能源產(chǎn)業(yè)投資實(shí)踐，探討新能源產(chǎn)業(yè)投資面臨的機(jī)遇和挑戰(zhàn)。

作為合肥國(guó)有投資平臺(tái)，多年來(lái)，興泰資本以金融資本力量，賦能合肥新能源產(chǎn)業(yè)厚積薄發(fā)，投資項(xiàng)目涵蓋新能源汽車(chē)、光伏及儲(chǔ)能全產(chǎn)業(yè)鏈。特別是近三年來(lái)，興泰資本陸續(xù)新設(shè)新能源產(chǎn)業(yè)投向的參股基金10余支、規(guī)模合計(jì)超260億元，編織了一張緊系核心環(huán)節(jié)、密合產(chǎn)業(yè)鏈上下游的“綠色投資網(wǎng)”。

“建圈強(qiáng)鏈”邁開(kāi)基金運(yùn)作特色“步法”

沿著新能源產(chǎn)業(yè)的上下游，興泰資本以母基金為載體，圍繞企業(yè)全生命周期服務(wù)、全要素覆蓋，加快布局多類(lèi)型的產(chǎn)業(yè)基金，深耕綠色低碳投資，助力產(chǎn)業(yè)“建圈強(qiáng)鏈”。

剛剛成立不久的合肥國(guó)軒金通新材料產(chǎn)業(yè)基金，便是興泰資本通過(guò)受托管理的合肥市高質(zhì)量發(fā)展引導(dǎo)基金，積極服務(wù)動(dòng)力電池材料產(chǎn)業(yè)鏈的成果。該基金規(guī)模10億元，攜手國(guó)內(nèi)動(dòng)力電池制造商國(guó)軒高科，以“基金+園區(qū)”的模式，服務(wù)合肥循環(huán)經(jīng)濟(jì)示范園的動(dòng)力電池產(chǎn)業(yè)布局。

國(guó)軒新材料基金成立

在下游應(yīng)用端，規(guī)模超20億元的新能源汽車(chē)產(chǎn)業(yè)基金群正加速起勢(shì)。興泰資本攜手北汽產(chǎn)投、上汽投資、上市公司艾可藍(lán)、新能源汽車(chē)投資機(jī)構(gòu)國(guó)科新能等，瞄準(zhǔn)鏈上企業(yè)投資精準(zhǔn)發(fā)力，支持晟泰克、澤清新能源、巨一動(dòng)力、銳能科技等一批企業(yè)發(fā)展壯大，形成了良好的投資帶動(dòng)效益。

在碳達(dá)峰、碳中和目標(biāo)下，能源央企在新能源產(chǎn)業(yè)領(lǐng)域加碼發(fā)力。興泰資本搶抓發(fā)展機(jī)遇，與華潤(rùn)集團(tuán)旗下華潤(rùn)資本、中石油旗下昆侖資本等央企對(duì)接合作，籌劃設(shè)立瞄準(zhǔn)雙碳市場(chǎng)的基金，推動(dòng)新能源全產(chǎn)業(yè)鏈和全生命周期的碳中和，助力我市產(chǎn)業(yè)轉(zhuǎn)型升級(jí)。

除了與新能源產(chǎn)業(yè)機(jī)構(gòu)通力合作，興泰資本還依托管理的母基金，參股設(shè)立了規(guī)模120億元的安徽省新能源和節(jié)能環(huán)保主題母基金，吸引十月資本、魯信創(chuàng)投等域外資本分別合作設(shè)立了規(guī)模10億元的綠色發(fā)展基金、新動(dòng)能基金等。

精準(zhǔn)賦能 形成投資招引獨(dú)到“打法”

面對(duì)當(dāng)下新能源賽道的競(jìng)速角逐，興泰資本在具體投資項(xiàng)目的跟蹤、研判和篩選上，始終堅(jiān)持價(jià)值投資理念，將“含科量”作為核心的考量標(biāo)準(zhǔn)，靈活運(yùn)用多種方式，投資新能源產(chǎn)業(yè)項(xiàng)目60多個(gè)，累計(jì)投資額40多億元。

“外引內(nèi)培”雙向發(fā)力

9月15日剛剛在創(chuàng)業(yè)板IPO成功過(guò)會(huì)的珠海市賽緯電子材料股份有限公司，是興泰資本推動(dòng)引入安徽的國(guó)內(nèi)鋰電領(lǐng)域的重點(diǎn)企業(yè)，現(xiàn)有產(chǎn)品主要是動(dòng)力及儲(chǔ)能類(lèi)鋰電池電解液，廣泛應(yīng)用于新能源汽車(chē)及儲(chǔ)能領(lǐng)域。

賽緯電子廬江基地一期電解液項(xiàng)目

興泰資本牽手賽緯電子的故事，要從2021年說(shuō)起。那時(shí)，為加快填補(bǔ)省市缺乏規(guī)?；囯姵仉娊庖荷a(chǎn)企業(yè)的空白，進(jìn)一步完善合肥市新能源汽車(chē)產(chǎn)業(yè)鏈，興泰資本牽頭，與淮南市、廬江縣及瑞木投資等共同合作，積極跟進(jìn)、推動(dòng)賽緯電子項(xiàng)目投資和招引落地工作，成功促成該企業(yè)在合肥、淮南兩地布局生產(chǎn)基地。據(jù)悉，賽緯電子合肥廬江基地一期年產(chǎn)10萬(wàn)噸電解液項(xiàng)目已于今年8月成功試產(chǎn)。淮南基地建設(shè)也即將竣工，預(yù)計(jì)在2024年初投產(chǎn)。

在項(xiàng)目推進(jìn)過(guò)程中，興泰資本還聯(lián)合瑞木資本為賽緯電子賦能科創(chuàng)資源，推動(dòng)其與合肥綜合性國(guó)家科學(xué)中心能源研究院合作建設(shè)全球首個(gè)協(xié)作式電池研發(fā)實(shí)驗(yàn)室，目前已建成扣式電池的組裝和測(cè)試、失效分析平臺(tái)，研發(fā)的新型電解液添加劑、鋰電回收項(xiàng)目均已取得階段性進(jìn)展。

從聯(lián)創(chuàng)電子、賽緯電子、博海新能源、金力股份、超電新能源、天鐵新能源等重點(diǎn)企業(yè)落戶(hù)合肥，到大恒能源、晟泰克、枡水科技等本土新能源企業(yè)加速崛起，興泰資本精心謀劃，聚焦產(chǎn)業(yè)鏈的薄弱環(huán)節(jié)，有目的、有針對(duì)性地引入總投資340多億的鏈上項(xiàng)目，助力新能源產(chǎn)業(yè)不斷壯大。

位于合肥經(jīng)開(kāi)區(qū)的合肥晟泰克汽車(chē)電子股份有限公司，是一家專(zhuān)門(mén)從事智能網(wǎng)聯(lián)汽車(chē)核心傳感器及系統(tǒng)集成解決方案提供商。2022年11月，隨著產(chǎn)能的不斷增加和研發(fā)的持續(xù)投入，企業(yè)面臨流動(dòng)資金緊張壓力。興泰資本了解到這一情況后，加快盡調(diào)進(jìn)度，通過(guò)培優(yōu)基金、徽元租賃基金對(duì)晟泰克項(xiàng)目投資4113萬(wàn)元，解決了企業(yè)的燃眉之急。

不僅如此，興泰資本還圍繞晟泰克的主營(yíng)業(yè)務(wù)，幫助其與其他相關(guān)已投企業(yè)對(duì)接業(yè)務(wù)合作。今年以來(lái)，晟泰克銷(xiāo)售收入實(shí)現(xiàn)了30%的增長(zhǎng)，新廠(chǎng)房投入使用，產(chǎn)能進(jìn)一步擴(kuò)大，邁入高速發(fā)展新階段。

“股債聯(lián)動(dòng)”特色打法

依托興泰控股豐富的地方金融業(yè)務(wù)資源，興泰資本強(qiáng)化內(nèi)部協(xié)同，打好“股債”組合拳，為新能源企業(yè)發(fā)展拓寬融資渠道。

大恒能源TOP con智造基地

以太陽(yáng)能光伏組件生產(chǎn)和銷(xiāo)售企業(yè)大恒能源為例。該公司擁有200多項(xiàng)發(fā)明專(zhuān)利，產(chǎn)品遠(yuǎn)銷(xiāo)德國(guó)、巴西等全球100多個(gè)國(guó)家和地區(qū)，是省內(nèi)領(lǐng)先的光伏企業(yè)。2022年，隨著新能源產(chǎn)業(yè)進(jìn)入高速拓展期，大恒能源訂單迎來(lái)爆發(fā)式增長(zhǎng)，亟需一大筆資金采購(gòu)設(shè)備，上馬新的生產(chǎn)線(xiàn)。得知這一情況后，興泰資本依托自主管理的投擔(dān)聯(lián)動(dòng)基金——合肥興廬科創(chuàng)投資基金對(duì)企業(yè)展開(kāi)投資，解決企業(yè)迫在眉睫的融資需求，同時(shí)也為企業(yè)在安巢經(jīng)開(kāi)區(qū)的新基地建成提供有力支撐，助力企業(yè)產(chǎn)能得以大幅提升。

今年以來(lái)，該企業(yè)的全面屏等光伏組件產(chǎn)品訂單量大增，全球首創(chuàng)的一體化光伏系統(tǒng)Solar Unit產(chǎn)品已開(kāi)始向海外出貨。

“投早投小”先手布局

除光伏產(chǎn)業(yè)外，氫能產(chǎn)業(yè)也是我國(guó)“雙碳”戰(zhàn)略下，推動(dòng)能源變革的重要引擎。

枡水科技正是興泰資本投資的一家“綠氫”企業(yè)。作為中科大首批賦權(quán)改革試點(diǎn)企業(yè)，該企業(yè)主要生產(chǎn)PEM電解水制氫催化劑及膜電極、氫燃料電池催化劑。

枡水科技參加HHH2023 第三屆中國(guó)（國(guó)際）制氫、氫儲(chǔ)運(yùn)、加氫站及配套設(shè)備大會(huì)

在興泰資本看來(lái)，類(lèi)似枡水科技這樣經(jīng)歷了中試階段的早期氫能企業(yè)，唯有讓其步入市場(chǎng)的“最先一公里”走得更穩(wěn)，才確保企業(yè)在未來(lái)走得更遠(yuǎn)。興泰資本不僅通過(guò)旗下雙創(chuàng)基金為枡水科技提供了及時(shí)的資金支持，還為企業(yè)協(xié)調(diào)對(duì)接了合肥市興諍信知識(shí)產(chǎn)權(quán)運(yùn)營(yíng)中心的專(zhuān)業(yè)輔導(dǎo)，幫助企業(yè)實(shí)現(xiàn)從技術(shù)成果落地到產(chǎn)品量產(chǎn)盈利的階段躍升。

如今，枡水科技已實(shí)現(xiàn)規(guī)模量產(chǎn)，與全球新能源500強(qiáng)等行業(yè)頭部企業(yè)合作應(yīng)用落地，并為國(guó)內(nèi)外60余家客戶(hù)提供關(guān)鍵材料與技術(shù)方案。

逐“電”、追“光”、搶“氫”，興泰資本在新能源賽道上全力競(jìng)速。

長(zhǎng)風(fēng)破浪，未來(lái)可期。下一步，興泰資本將持續(xù)深耕新能源行業(yè)，乘政策“東風(fēng)”順勢(shì)而為，堅(jiān)定書(shū)寫(xiě)精彩務(wù)實(shí)的綠色投資故事，通過(guò)一筆筆落入行業(yè)、融入產(chǎn)業(yè)的耐心投資，更好地服務(wù)更多新能源產(chǎn)業(yè)鏈上企業(yè)，為構(gòu)建清潔低碳安全高效能源體系、實(shí)現(xiàn)碳達(dá)峰碳中和作出應(yīng)有貢獻(xiàn)。（興泰資本 王留 王雪嬌）